这几天有个新闻，有个小伙伴经常申请小额网贷，当然这些网贷最后都即使还清了，但却留下了“后遗症”：申请房贷被拒，银行给出的理由是他的个人征信被多“硬查询”。（你在申请贷款或者信用卡时候，机构查询你的信用报告，这个查询就是硬查询。）

要在以前，这可能都不算个事，现在的年轻人申请小额网贷早已不是新鲜事。大环境变了，现在正严查各路资金流入房地产等情况，误伤可能难以避免。

不过，网贷越来越发达，年轻人越来越爱使用它，这对楼市来说，可能是个危险的信号。

先说个最常见的场景，你周围的朋友换个手机，是不是使用分期，有没有申请过网贷？长假旅行有没有使用过网贷？

这种情况说明了什么呢？现在的年轻人成长于一个崇尚消费，鼓励超前消费的时代。虽然我们没赶上信用卡时代，但移动支付的发达程度却冠绝全球，大家虽然不带现金，但花钱的门槛却越来越低了，越来越大胆了。

大件的东西还没置办，小件的消费倒是先把自己的收入透支干净了。

这两年网贷公司倒是赚的盆满钵满。有数据显示，目前排名前10的网贷平台，月放款超过30亿，这些贷款一个月就能为平台带来2亿左右的纯利润。自己算算这利息，是不是远超年利率36%了，暴利贷！

使用网贷平台借钱对个人来说，可能就是房贷不给批，最多就是买不了房子了。但网贷平台的红火已经证实，大量的年轻人的征信报告中留下了大量“硬查询”记录。在去杠杆大环境下，他们想要申请房贷，难度可能非常大。

房地产的风险很可能因为年轻人购房能力断档而爆发

如果说现在房地产的压力是房价上涨，那么未来随着年轻人成为主力购房人群，却没有支付能力之时，房地产的压力可能就不是房价上涨了，而是需求与价格的严重断档，房价很可能无法维持。

房地产让60后，70后身家倍增，部分年轻人也懂得加杆杆跑步入市来抓住最后的财富机会。但最新的数据却显示，这种杠杆能力已经逼近极限。

海通姜超的一份报告显示，现在中国家庭的人均负债已经占人均可支配收入的90%以上了。

整个2016年，居民债务增加额已经大大超过新增储蓄额，考虑到中位数大大低于平均数，所以这背后是大量的中低收入家庭已经开始负债度日。

负债的结果是现金流日趋紧张。不要说那些买了房的人，就连那些没买房的年轻人，月光族也越来越多。近5年来，虽然我们的收入水平跑赢了GDP，但相对于房价，明显差了一大截。

小额网贷压力不大，但却属于超高息贷款，规模大了，时间长了，其负面影响就会越来越大。而作用到楼市，就是潜在购房人群数量和购房能力严重不匹配，房价堪忧。

目前银行涉房贷款已近44万亿，占银行贷款总额38%左右，占银行资产总额的25%以上。一旦房价全面下行，银行的压力会呈几何级增长。

年轻人要不要买房？如果从消费升级的角度来说，买房和换房几乎是刚需。即使是租房成为趋势，不少城市也提出了先租房再买房的计划。但从现在的年轻人的现金流状况来看，这个升级过程恐怕异常艰难。而一旦升级受阻，一群租房的刚需又何以支撑房价？

眼下50个城市限售，大幅提高首付门槛，提高房贷利率等措施的出台，的确是希望借此锁定楼市流动性，从而实现抑制投资投机的目的。但在笔者看来，这些措施恐怕也有腾出时间，让普通居民缓解现金流压力，降低负债的深层动机。这些都是稳房价的一部分。